Stochastic Oscillator (Stokastik Osilatör) Nedir?
Stochastic Oscillator, Türkçesiyle stokastik osilatör, fiyatın belirli bir zaman dilimindeki değişim hızını ölçen bir teknik analiz göstergesidir. Amacı, aşırı alım ve aşırı satım bölgelerini belirlemektir. Gösterge 0 ile 100 arasında bir değer alır.
Nasıl hesaplanır?
Hesaplama, belirli bir zaman dilimindeki kapanış fiyatlarının en yüksek ve en düşük seviyeleri arasındaki ilişkiyi inceler. Genellikle 14 periyot kullanılır. Gösterge iki çizgiden oluşur: %K ve %D. %K çizgisi, mevcut kapanış fiyatının dönem içindeki en düşük ve en yüksek fiyatlarla ilişkisini gösterir. %D çizgisi ise %K'nın hareketli ortalamasıdır; bu yüzden %K'ya göre daha yavaş ve yumuşak seyreder.
Aşırı alım ve aşırı satım bölgeleri nelerdir?
- Aşırı alım bölgesi: Gösterge 80'in üzerine çıktığında piyasa aşırı alım olarak yorumlanır. Yani fiyat kısa sürede çok yükselmiştir.
- Aşırı satım bölgesi: Gösterge 20'nin altına indiğinde piyasa aşırı satım olarak yorumlanır. Yani fiyat kısa sürede çok düşmüştür.
Kesişim sinyalleri nasıl okunur?
İki çizginin kesişimi sinyal verir: %K çizgisi %D çizgisinin üzerinde kesişirse alım sinyali, %K çizgisi %D'nin altında kesişirse satım sinyali okunur. Örneğin bir BIST hissesinde gösterge 20'nin altına indikten sonra %K, %D'yi yukarı doğru keserse, alıcılar bunu dönüş işareti olarak değerlendirebilir. Yine de tek bir kesişimle acele edilmemesi gerekir; örneğin trendin yönünü Average Directional Movement Index ile kontrol etmek işe yarar.
Tek başına kullanılır mı?
Hayır. Bu gösterge, diğer göstergeler ve teknik analiz araçlarıyla birlikte kullanılması önerilir. Örneğin fiyat oynaklığını Average True Range ile kontrol etmek işe yarar. Alım satım kararları tek başına bu göstergeye dayandırılmamalıdır.
Hacim tarafını görmek isteyenler Accumulation/Distribution Index gibi hacim temelli araçlara da bakabilir.
Pratik özet: Stokastik osilatör, fiyat değişiminin hızını ölçerek 80-20 bantlarıyla aşırı alım ve satım bölgelerini gösterir. %K ve %D kesişimleri sinyal verir; ama son karar her zaman birden fazla aracın birlikte okunmasıyla verilmelidir.
Dikkat edilmesi gereken en önemli nokta, bu göstergelerin yanıltıcı olabileceğidir. Bu nedenle, sadece bu göstergelere dayanarak alım-satım kararı vermenizi TAVSİYE ETMİYORUZ.